חברת לוינשטין נכסים יוצאת מהבורסה

קבוצת לוינשטין הנדסה מבקשת למחוק את מניות החברה הבת לוינשטין נכסים מהמסחר בבורסה לניירות ערך בתל אביב, למזג אותה לתוך החברה האם (לוינשטין הנדסה), ובכך להפוך אותה לחברה פרטית, שהיא חברת אג"ח מדווחת בבעלותה המלאה של לוינשטין הנדסה – כך נמסר בדיווח שהוציאה החברה.

על פי הדיווח, לוינשטין הנדסה פרסמה אמש הצעת רכש חליפין מלאה לרכישת מלוא המניות של לוינשטין נכסים המוחזקות על ידי הציבור, בדרך של החלפת מניות למניות החברה האם. על כל מניה רגילה בת 0.01 שקלים ערך נקוב של לוינשטין נכסים, המחזיקים יקבלו 0.205 מניות בנות 1 שקלים ע.נ של לוינשטין הנדסה שיונפקו. הצעת הרכש הינה על-פי תשקיף מדף של לוינשטין הנדסה מ-29 בנובמבר 2023. 

יחס ההחלפה מבטא פערי שווי של כ-24% ללוינשטין הנדסה על פני שוויה של לוינשטין נכסים ומשקף בקירוב את יחסי שווי השוק של החברות בסמוך לפרסום הצעת הרכש. שווי השוק של לוינשטין נכסים, נכון למועד הדיווח, הינו כ – 1.1 מיליארד שקל.

בין שיקוליה של לוינשטין הנדסה בפרסום הצעת הרכש, כפי שדווח על ידי החברה: "הרחבת בסיס ההון של לוינשטין הנדסה באופן שעשוי לאפשר למניותיה להיכלל במדד ת"א 90 (לעומת מצבה הנוכחי – מדד SME60), יתרון לגודל המאפשר לחברה פיזור סיכונים וצמיחה גדולה יותר, הגדלת שיעור החזקות הציבור ושיפור הסחירות במניות; יתרונות במימון ובזמינות נכסי מקרקעין היכולים לשמש כבטוחות לכלל פעילויות הקבוצה; האפשרות לגיוסי חוב יעילים יותר – היקף סדרות אג"ח גדול יותר והוזלת עלויות חוב; ניתוב יעיל יותר של התשומות הניהוליות בקבוצה, איחוד פונקציות, תפעול ריכוזי וניצול טוב יותר של משאבים ויכולות וחסכון בתקורות".

שאול לוטן, מנכ"ל ובעל השליטה בחברת לוינשטין הנדסה, מסר כי: "קבוצת לוינשטין רואה את מיזוג הפעילויות של חברת לוינשטין נכסים ולוינשטין הנדסה כמהלך אסטרטגי שבבסיסו ההבנה שהשלם גדול מסך חלקיו. המהלך צפוי לחזק את שתי החברות ולהביא לגיוון החשיפה של בעלי המניות לענפי הנדל"ן השונים שבהם הן עוסקות – ייזום למגורים עם תיק נכסים משמעותי בהתחדשות עירונית ונדל"ן מניב. המיזוג צפוי להכניס את מניות הקבוצה למדדים מובילים בבורסה בתל אביב, ולהגדיל את נפחי המסחר במניותיה". 

נכון למועד הדיווח, קיימות בהונה של לוינשטין נכסים כ-14.4 מיליון מניות רגילות בנות 0.01 שקלים ע.נ. כל אחת. הציבור מחזיק בכ-4.3 מיליון מניות המהוות 30.21% מהון החברה, וכלפיהן מופנית הצעת הרכש. לוינשטין הנדסה מחזיקה בכ-10.05 מיליון מניות לוינשטין נכסים המהוות כ-69.79% מהחברה. מנכ"ל לוינשטין הנדסה ולוינשטין נכסים שאול לוטן, ורעייתו רחל, שהם בעלי השליטה בקבוצה, מחזיקים ב-5,380 מניות לוינשטין נכסים המהוות כ-0.04% מהחברה, והם הודיעו כי ייענו להצעת הרכש. 

לקבלת עדכונים בוואטספ >>> לחצו כאן